Swap avec décote 

Définition

Un swap avec décote diffère d'un swap standard au niveau du calcul des intérêts.

Dans le cas d’un swap avec décote, l'intérêt est dû au début de la période d´intérêt et le montant des intérêts est actualisé jusqu’à cette date. Le taux d'intérêt utilisé pour le calcul des intérêts est également utilisé comme taux d'actualisation.

Utilisation

Cette option peut être utilisée pour les swaps de taux d'intérêt et les swaps de devises.

Comme le contrat à terme sur taux d'intérêt avec décote, cette variante de swap est principalement utilisée en Australie.

Conditions préalables

Définissez le swap avec décote dans l'activité IMG Définir les types de produit en utilisant la catégorie de produit Swap. Paramétrez le code Swap avec décote afin que les intérêts soient calculés différemment.

Pour plus d'informations sur le calcul des intérêts, voir l'aide à la saisie F1 pour la zone de Swap avec décote.

En outre, vous devez affecter un type de condition dans la classe 1 avec la catégorie de condition 22 Décote au type de transaction que vous utilisez.

Voir également : Swaps et Traitement des instruments sur taux d’intérêt de gré à gré.