Gestion des positions (Bibliothèque R/3

Gestion des positions

Plusieurs méthodes de gestion des positions sont prises en charge dans le domaine des Titres. Ces méthodes de gestion des positions sont étroitement liées à la valorisation puisque la catégorie de valorisation et quelques codes supplémentaires permettent de représenter ces méthodes dans le système.

Les positions d’une classe dans une unité de gestion des positions sont considérées comme une seule position, même si elles appartiennent à des comptes titres différents. Dès lors, lorsque vous achetez une classe dans une unité de gestion des positions, le système génère les flux d’ajustement en tant qu’enregistrements prévisionnels pour la valeur d’acquisition/comptable et calcule un cours d’acquisition/d’enregistrement moyen pour toutes les positions de titres de la classe dans l’unité de gestion des positions. Lorsque vous vendez une classe, le système calcule les gains et les pertes de change réalisés et les génère en tant qu’enregistrements prévisionnels. Lorsque vous procédez à la clôture de période, une période est clôturée pour les modifications de positions dans l’unité de gestion des positions et les enregistrements prévisionnels sont transformés en enregistrements réalisés.

Les unités de gestion des positions correspondent généralement aux groupes de valorisation. En d’autres termes, vous valorisez vos positions pour les unités de gestion des positions.

La section suivante décrit les méthodes de gestion des positions et de valorisation disponibles ; en outre, elle vous montre comment ces méthodes sont représentées dans le système :

Gestion des positions pour tous les comptes titres

Pour pouvoir gérer vos positions pour tous les comptes titres, vous devez constituer une unité de gestion des positions en regroupant par société les positions d’une classe issues des différents comptes titres. Deux méthodes vous permettent de former ces unités de gestion des positions pour tous les comptes titres.

Vous pouvez utiliser l’une ou l’autre méthode dans une société mais pas les deux en même temps.

Gestion des positions au niveau du groupe de comptes titres

Ce type de gestion des positions regroupe les positions d’une classe dans différents comptes titres pour former les groupes de comptes titres (= unités de gestion des positions). Vous pouvez constituer un groupe de comptes titres pour chaque classe.

Les positions forment une unité de gestion des positions dans laquelle la société, la classe et le groupe de comptes titres sont identiques.

Exemple : Groupes de comptes titres

Pour gérer vos positions au niveau du groupe de comptes titres, sélectionnez une classe de valorisation dotée de la catégorie de valorisation 20.

Vous déterminez le groupe de comptes titres auquel vous affectez une position dans le code de position du compte titres. La première fois que vous achetez une classe dans un compte titres, vous devez affecter cette position à un groupe de comptes titres dans le code de position.

Gestion des positions au niveau du portefeuille

Un portefeuille est une entité organisationnelle au sein de la société qui vous permet de regrouper les transactions et les positions, d’effectuer des analyses de positions groupées et d’exécuter la valorisation sur la base des portefeuilles.

Lorsque vous gérez les positions au niveau du portefeuille, vous devez regrouper plusieurs comptes titres pour former un portefeuille. Les positions d’une classe dans un portefeuille sont considérées comme une seule unité de gestion des positions. En d’autres termes, toutes les positions pour lesquelles la société, la classe et le portefeuille sont identiques sont traitées comme une unité de gestion des positions.

Portefeuilles : exemple

Pour gérer vos positions dans la société au niveau du portefeuille, sélectionnez une classe de valorisation dotée de la catégorie de valorisation 20 au niveau de la société et/ou au niveau de type de produit et activez le code de portefeuille dans le Customizing des Titres sous Affecter société.

Vous définissez les portefeuilles dans le Customizing des Fonctions de base sous Définir procédure de validation. Vous affectez les comptes titres à un portefeuille lorsque vous créez les données de base des comptes titres.

La valorisation de portefeuille ne doit pas être activée si toutes les conditions suivantes s’appliquent :

Le système que vous voulez valoriser est en service.
Certaines classes de valorisation sont dotées de la catégorie de valorisation 20 ou 22.
Ces classes de valorisation ont été utilisées dans au moins un code de position.
Des flux ont déjà été comptabilisés pour cette classe ou certains flux doivent encore être comptabilisés (enregistrements prévisionnels).

Gestion des positions pour un compte titres spécifique

Pour pouvoir gérer vos positions pour un compte titres spécifique, vous devez regrouper toutes les positions d’une classe dans un seul compte titres afin de constituer une unité de gestion des positions.

Gestion des positions pour des comptes titres spécifiques : exemple

Pour gérer vos positions pour un compte titres spécifique, sélectionnez une classe de valorisation dotée de la catégorie de valorisation 21.

Si vous activez également le code de portefeuille, vous ne pouvez utiliser ces portefeuilles qu’à des fins d’analyse. Vous gérez toujours vos positions pour des comptes titres spécifiques.

Gestion d’une position unique

Lorsque vous gérez vos positions individuellement, vous utilisez un flux pour une entrée (achat, entrée résultant d’un transfert de titres) pour définir une unité de gestion de position. La position comprend tous les flux qui sont affectés à l’entrée.

Vous gérez les positions individuellement à l’aide d’une classe de valorisation dotée de la catégorie de valorisation 10.

Dans les domaines du Marché monétaire, des Devises et des Produits dérivés, vous ne pouvez utiliser que la catégorie de valorisation 10.

Dans le domaine des Titres, vous pouvez utiliser la catégorie de valorisation 10 uniquement pour les obligations à coupon zéro.

Exception : catégorie de valorisation 22

La catégorie de valorisation 22, vous permet de gérer vos positions au niveau du compte titres lorsque vous valorisez tous les comptes titres en même temps. La valorisation est exécutée au niveau du portefeuille ou du groupe de comptes titres selon que vous avez activé ou non le code de portefeuille. Dans les opérations journalières, vous déterminez les gains de change pour chaque compte titres.

Les unités de gestion des positions représentent toutes les positions d’une classe dans un compte titres. Les groupes de valorisation, quant à eux, représentent toutes les positions d’une classe dans un groupe de comptes titres ou un portefeuille.

Pour gérer les positions conformément à ce principe, assignez-leur une classe de valorisation dotée de la catégorie de valorisation 22.

Selon que vous souhaitez valoriser vos positions au niveau du portefeuille ou au niveau du groupe de comptes titres, activez le code de portefeuille dans le Customizing des Titres sous Affecter société.

Résumé

Le tableau suivant résume le paramétrage système des différentes méthodes de gestion des positions.

Tableau de synthèse pour la gestion des positions

Catégorie de valorisation	Code de portefeuille	Gestion des positions
10	sans	gestion d’une position unique
10	avec	gestion d’une position unique, portefeuilles uniquement à des fins d’analyse
20	sans	au niveau du groupe de comptes titres
20	avec	au niveau du portefeuille
21	sans	au niveau du compte titres
21	avec	au niveau du compte titres, portefeuilles uniquement à des fins d’analyse
22	sans	au niveau du compte titres, pour la valorisation simultanée au niveau du groupe de comptes titres
22	avec	au niveau du compte titres, pour la valorisation simultanée au niveau du portefeuille

Voir aussi :

Valorisation au jour de référence