Obligations à droit d’option (Bibliothèque SAP

Obligations à droit d’option

Définition

Les obligations à droit d’option sont des obligations auxquelles un ou plusieurs bons de souscription sont affectés. Les obligations à droit d’option font l’objet d’un échange CUM (avec un bon de souscription) ou EX (sans bon de souscription).

Vous pouvez exercer le bon de souscription qui s’y rapporte pendant la période de l’option, et vous pouvez aussi l’échanger seul.

Intégration

Une catégorie de produit spécifique (060 Obligations à droit d’option) a été créée dans le système pour représenter les obligations à droit d’option. Vous devez définir un type de produit pour cette catégorie dans le Customizing du domaine des Titres.

Vous créez l’obligation à droit d’option CUM, le bon de souscription qui s’y rapporte et l’obligation à droit d’option EX sous la forme d’une classe.

Avant de créer l’obligation à droit d’option CUM, vous devez déjà avoir créé les classes du bon de souscription et de l’obligation à droit d’option EX. En effet, vous devez saisir leurs numéros ID dans les données de classe de l’obligation à droit d’option CUM.

Sélectionnez la fonction Droits de titre pour détacher le bon de souscription de l’obligation à droit d’option CUM, ainsi que pour exercer le bon de souscription ou exécuter l’expiration du bon de souscription.

Lorsque vous détachez les bons de souscription de l’obligation à droit d’option CUM, le système comptabilise les bons de souscription et exécute un transfert 1:1 des positions de l’obligation à droit d’option CUM vers celles de l’obligation à droit d’option EX.

Pour détacher un bon de souscription de l’obligation à droit d’option, voir Droits de titre.