Emissionswährungsumstellung 

Verwendung

Im Rahmen der EWU ist davon auszugehen, daß nahezu alle Wertpapiere, die in einer der Teilnehmerwährungen emittiert wurden, zu einem vom Emittenten zu bestimmenden Stichtag bis Ende 2001 auf den EURO umgestellt werden.

Die Emissionswährungsumstellung wird im SAP System als spezielle Kapitalmaßnahme abgebildet.

Integration

Da in der Treasury-Wertpapierverwaltung alle Bewegungen und Belege sowohl in Hauswährung als auch in Emissionswährung geführt werden, ist eine Änderung der Emissionswährung eines Wertpapiers nur zulässig, wenn zugleich alle im System residenten Belege und Bewegungen, die auf das Wertpapier verweisen, umgerechnet werden.

In der Finanzbuchhaltung wird die Emissionswährung des Wertpapier-Nebenbuchs als Transaktionswährung übernommen. Da eine Umsetzung der Transaktionswährung der FI-Belege nicht vorgesehen ist, müssen die Hauptbuchbelege durch einen Währungstausch korrigiert werden. Hierzu werden die relevanten Beträge in der alten Transaktionswährung ausgebucht, und in der neuen wieder eingebucht.

Die einzelnen Wertpapierbestände unterliegen verschiedenen Konsistenzbedingungen, die auch nach dem Umrechnen der Bewegungen erfüllt sein müssen.

So ist beispielsweise sicherzustellen, daß es zu Hauswährungspapieren keine Zu- oder Abschreibungen in der Devise gibt.

Um etwaige Rundungsfehler auszugleichen, müssen gegebenenfalls Korrektursätze erzeugt werden.

Funktionsumfang

Die Emissionswährungsumstellung eines Wertpapiers umfasst folgende Maßnahmen:

  1. Korrektur der FI-Belege durch Währungstausch
  2. Umstellung aller relevanter Stammdaten, Bewegungen und Belege
  3. Abstimmung der Belege / Bewegungen im Nebenbuch

Aktivitäten

  1. Um die Währung eines Papiers umzustellen, ist eine Kapitalmaßnahme vom Typ Emissionswährungsumstellung zu definieren.

    2. Diese Definition bleibt als Referenz für alle erzeugten Bewegungen erhalten.

    Wählen Sie Abwicklung ® Bestand ® Kapitalmaßnahme und legen Sie eine Emissionswährungsumstellung an.

  2. Geben Sie folgende Daten ein:
    1. Stichtag der Umstellung
    2. Kennummer des umzustellenden Wertpapiers
    3. Alte Emissionswährung
    4. Neue Emissionswährung
    5. Setzen Sie das Flag Konditionen Umstellen?, wenn alle Konditionen in alter Emissionswährung auf die neue Emissionswährung umgestellt werden sollen.
    6. Kurstyp für die Umrechnung der Währungsbeträge
  3. Aktivieren Sie die Kapitalmaßnahme
  4. Buchen der Kapitalmaßnahme
    1. Es müssen folgende Voraussetzungen erfüllt sein:
      1. Für alle Bestände des umzustellenden Wertpapiers muß zum Stichtag der Umstellung ein Periodenabschluß durchgeführt worden sein.
      2. Es dürfen keine abgeschlossenen Ist-Sätze mit Bestandsdatum größer Stichtag vorhanden sein.
      3. Falls zwischen alter Emissionswährung und Hauswährung zum Umstellungskurs ein Fixkurs hinterlegt ist (dies ist bei der Euroumstellung immer der Fall), müssen Sie vor der Buchung der Emissionswährungsumstellung die Devisenbewertung zum Umstellungskurs durchführen. Wählen Sie hierfür: Abwicklung ® Bestand ® EWU-Zusatzfunktionen ® Devisenbewertung durchführen.
    2. Wenn alle Voraussetzungen erfüllt sind, wählen Sie Wertpapiere ® Buchhaltung ® Kapitalmaßnahme ® Buchen

      3. Geben Sie folgende Daten ein:

      1. Wertstellungsdatum der generierten Bewegungen
      2. Buchungsdatum der FI-Belege
      3. Belegdatum der FI-Belege
      4. Zuordnungstext der FI-Belege

Das Buchen der Emissionswährungsumstellung erfolgt buchungskreisübergreifend.

Unter Wertpapiere ® Abwicklung ® Bestand ® EWU-Zusatzfunktionen finden Sie die Funktion Emissionswährungsumstellungen generieren . Mit Hilfe dieser Funktion haben Sie die Möglichkeit, die Emissionswährungsumstellung für mehrere Gattungen (z.B. alle Wertpapiere eines Emittenten) gleichzeitig anzulegen.

Das Ausüben der Emissionswährungsumstellung führt zu folgenden Aktionen:

  1. Korrektur der FI-Belege

    2. Zunächst werden zu allen relevanten Buchungskreisen/Depots die Bestände zum Stichtag der Umstellung ermittelt. Pro Depot (für 6b-Bestände und Bewertungstyp 10 pro Bestandsposition) wird nun der Buchwert in alter Emissionswährung aus- und in neuer Emissionswährung wieder eingebucht. Das folgende Beispiel skizziert, welche Bewegungen pro Depotbestand erzeugt werden.

    Die Emissionswährung (EWHR) eines Wertpapiers wird zum 1.1.2000 von FRF auf EURO umgestellt. Die Hauswährung (HWHR) des Buchungskreises ist bereits EURO. Der fixierte Umrechnungskurs zum relevanten Kurstyp ist 1 EURO = 6 FRF. In einem Depot seien 1000 Stücke mit

     

    Emissionswährung (EWHR)

    Hauswährung (HWHR)

    Anschaffungswert

    630.000 FRF

    100.000 EURO

    Buchwert

    534.000 FRF

    89.000 EURO

     

    Im einzelnen setzt sich der Buchwert wie folgt zusammen:
     

    Vor der Umstellung

    		  

    Nach der Umstellung

    		  
     

    EWHR

    HWHR

    EWHR

    HWHR

    Anschaffungs-wert

    630.000 FRF

    100.000 EUR

    105.000 EUR

    100.000 EUR

    WP-Bew.

    -96.000 FRF

    -10.000 EUR

    -16.000 EUR

    -10.000 EUR

    Devisen-Bew.

    		  

    -1.000 EUR

    		  

    -1.000 EUR

    Buchwert

    534.000 FRF

    89.000 EUR

    89.000 EUR

    89.000 EUR

     

    Zum Währungstausch werden nun folgende Bewegungen generiert:
     

    Bewegungstyp

    Soll/Haben

    Betrag in EWHR

    Betrag in HWHR

    AnWert ausb.

    XKM

    H

    534.000 FRF

    89.000 EUR

    AnWert einb.

    XKM

    S

    89.000 EUR

    89.000 EUR

  2. Umsetzung der Datenbanktabellen

    3. In der R/3-Wertpapierverwaltung wird formal zwischen der Emissionswährung und der Bestandswährung eines Wertpapiers unterschieden. Da die Bestände immer in der Emissionswährung geführt werden, muß mit der Emissionswährung auch die Bestandswährung umgestellt werden.

    Konditionspositionen werden grundsätzlich in einer eigenen Währung, der Konditionswährung erfaßt. Wenn Sie bei der Definition der Emissionswährungsumstellung das Flag Konditionen umstellen? gesetzt haben, werden alle Konditionen in alter Emissionswährung auf die neue Emissionswährung umgestellt.

    Grundsätzlich werden unabhängig vom Stichtag der Emissionswährungsumstellung ALLE im System residenten Sätze umgesetzt.

  3. Abstimmung der Belege / Bewegungen im Nebenbuch

    4. Abstimmung von ‚neuen‘ Hauswährungspapieren

    Falls ein Fremdwährungspapier durch Umstellung der Bestandswährung auf die Hauswährung zu einem Hauswährungspapier wird, sind folgende Konsistenzbedingungen herzustellen:

    1. Der Anschaffungswert muß in Emissionswährung und in Hauswährung identisch sein.
    2. Die Zu-/Abschreibungen im Wertpapier müssen in Emissionswährung und Hauswährung übereinstimmen.
    3. Der Buchwert muß in Emissionswährung und Hauswährung übereinstimmen.
    4. Es darf keine Zu-/Abschreibungen in der Devise geben.

Da die Hauswährung als Belegwährung im FI die juristische Währung ist, werden die Beträge in Emissionswährung denen in Hauswährung angepaßt. Die Anpassung gliedert sich in folgende Schritte:
    1. Übertrag der Differenzen im Anschaffungswert auf die Bewertung im Wertpapier.
    2. Übertrag der Bewertung in der Devise auf die Bewertung im Wertpapier.
    3. Ausbuchen der Differenz der Bewertung im Wertpapier auf ein Euro-Korrekturkonto.

Nach der Umstellung der Bestandswährung auf EURO setzte sich der Buchwert einer Wertpapierposition folgendermaßen zusammen (vgl. vorheriges Bsp.):
 

EWHR

HWHR

Anschaffungswert

105.000 EUR

100.000 EUR

WP-Bew.

-16.000 EUR

-10.000 EUR

Devisen-Bew.

0 EUR

-1.000 EUR

Buchwert

89.000 EUR

89.000 EUR

 

Erster Schritt: Anpassung der Anschaffungswerte

Zunächst wird der Anschaffungswert in EWHR dem in HWHR angepaßt. Hierzu wird die Differenz der Anschaffungswerte (im Bsp. 5.000 EUR) auf die WP-Bewertung übertragen.

 

Bewegungstyp

Soll/Haben

Betrag in EWHR

Betrag in HWHR

Transl. AnWert

XC

H

5.000 EUR

0 EUR

 

Nach dieser Bewegung setzt sich der Buchwert wie folgt zusammen.
 

EWHR

HWHR

Anschaffungswert

100.000 EUR

100.000 EUR

WP-Bew.

-11.000 EUR

-10.000 EUR

Devisen-Bew.

0 EUR

-1.000 EUR

Buchwert

89.000 EUR

89.000 EUR

 

Zweiter Schritt: Translation der Bewertung in der Devise

Im nächsten Schritt wird die Devisen-Bewertung auf die WP-Bewertung übertragen.

Hauswährungspapiere haben keine Ab-/Zuschreibung in der Devise!

Da die WP-Bestandsführung diese Art von Translationen nicht kennt, werden hierzu zwei Bewegungen geschrieben.

 

Bewegungstyp

Soll/Haben

Betrag in EWHR

Betrag in HWHR

Bew-Dev. Ausb.

 

XD0E

 

S

 

0 EUR

 

1.000 EUR

Bew-WP einb

 

XA1E

 

H

 

0 EUR

 

1.000 EUR

 

 
 

EWHR

HWHR

Anschaffungswert

100.000 EUR

100.000 EUR

WP-Bew.

-11.000 EUR

-11.000 EUR

Devisen-Bew.

0 EUR

0 EUR

Buchwert

89.000 EUR

89.000 EUR